Di Due numeri che misurano cose diverse
In ogni offerta di finanziamento trovi due percentuali vicine, spesso con una differenza di due o tre punti. Non è un refuso e non è una delle due a essere «vera»: misurano cose diverse. Il TAN dice quanto costa il denaro, il TAEG dice quanto costa l’operazione.
La distinzione è nata per un motivo preciso: finché si confrontavano i soli tassi di interesse, bastava spostare il costo dalle percentuali alle spese fisse per far sembrare conveniente un prestito che non lo era. Il TAEG chiude quella porta, e il D.Lgs. 141/2010 ne ha reso obbligatoria l’indicazione nel credito ai consumatori.
Il TAN: solo gli interessi
Il TAN, tasso annuo nominale, è la percentuale con cui si calcolano gli interessi sul capitale che ti resta da restituire. È il tasso «puro»: non contiene spese, non contiene assicurazioni, non contiene commissioni.
Serve a una cosa sola, ed è importante: determina la rata. Dalla combinazione di capitale, TAN e numero di rate esce la rata dell’ammortamento alla francese, con la formula che trovi in tutti i piani di rimborso:
dove i è il TAN diviso 1.200 (tasso mensile) e n il numero di rate. Un TAN dello 0% significa che sul capitale non maturano interessi — il che non significa che il finanziamento sia gratis.
Il TAEG: il costo totale
Il TAEG, tasso annuo effettivo globale, esprime in percentuale il costo complessivo del credito. Tecnicamente è il tasso che rende equivalenti, a oggi, la somma che ricevi e tutti i pagamenti che farai: rate, spese iniziali, spese periodiche, assicurazioni obbligatorie.
Non si ottiene sommando percentuali: si ricava risolvendo un’equazione finanziaria, cioè cercando il tasso che azzera la differenza fra quanto incassi e quanto restituisci, attualizzato. Per questo non puoi calcolarlo a mente, e per questo deve essere scritto nel contratto e nel documento informativo.
La definizione ha una conseguenza utile: il TAEG tiene conto anche di quando paghi. Una spesa di 300 € pagata subito pesa più di 300 € spalmati sulle rate, e il TAEG lo riflette.
Che cosa entra nel TAEG e cosa no
Le regole di calcolo le fissa la Banca d’Italia nelle disposizioni sulla trasparenza. In sintesi:
| Voce | Nel TAEG? |
|---|---|
| Interessi (TAN) | sì |
| Spese di istruttoria | sì |
| Spese di incasso o gestione rata | sì |
| Imposta di bollo e spese obbligatorie | sì |
| Assicurazione obbligatoria per ottenere il credito | sì |
| Assicurazione facoltativa | no |
| Spese notarili su un mutuo | no |
| Interessi di mora per i ritardi | no |
| Penale per l’estinzione anticipata | no |
La riga che conta di più è quella delle assicurazioni. Se la polizza è condizione per ottenere il prestito, entra nel TAEG; se è davvero facoltativa, resta fuori. È qui che si concentra la distanza fra ciò che paghi e ciò che leggi: una polizza «consigliata» ma di fatto necessaria può valere più di tutti gli interessi.
Esempio: 10.000 € in 48 rate
Prendiamo un prestito personale di 10.000 € con TAN 6% in 48 rate, con 300 € di istruttoria e 2 € di incasso per ogni rata.
- Tasso mensile: 6 ÷ 1.200 = 0,005.
- Rata da TAN: 10.000 × 0,005 ÷ (1 − 1,005^−48) = 234,85 €.
- Rata effettivamente pagata: 234,85 + 2 = 236,85 €.
- Somma davvero ricevuta: 10.000 − 300 = 9.700 €.
- Il tasso che rende equivalenti 9.700 € oggi e 48 pagamenti da 236,85 € è il TAEG: 8,31%.
Il TAN diceva 6%, il costo reale è 8,31%: due punti e trentuno centesimi in più, nati da 300 € pagati una volta sola e da 2 € al mese. In euro, su quattro anni, la differenza fra guardare il TAN e guardare il TAEG vale circa 396 € di spese che il TAN non racconta.
Prova con i tuoi numeri. Il calcolatore del TAEG ricostruisce il tasso effettivo da importo, rate, istruttoria, incasso e assicurazione, e lo confronta con la soglia di usura della categoria.
Come si confrontano due offerte
La regola operativa è breve: a parità di importo e di durata, vince il TAEG più basso. Non la rata, che si abbassa allungando la durata, e non il TAN, che può nascondere spese altrove.
Tre avvertenze, però, perché il confronto regga davvero.
- Stessa durata. Confrontare il TAEG di un prestito a 36 mesi con uno a 72 non dice quale conviene: dice solo che restituisci in tempi diversi. Guarda anche il costo totale in euro.
- Stesso importo erogato. Se un’offerta finanzia anche le spese, l’importo non è lo stesso.
- Verifica che le polizze facoltative siano davvero facoltative. Se togliendola l’offerta decade o peggiora, nei fatti è obbligatoria, e il TAEG dovrebbe comprenderla.
Il caso limite è il «tasso zero»: TAN 0%, ma con spese di istruttoria e incasso rata il TAEG risulta positivo, a volte superiore a quello di un prestito con interessi. Gratis significa TAEG 0,00%, non TAN 0%.
Il tasso di usura
La legge 108/1996 fissa un limite oltre il quale il tasso è usurario. Ogni trimestre il Ministero dell’Economia pubblica, su rilevazione della Banca d’Italia, i tassi effettivi globali medi per categoria di operazione, e da questi si ricava la soglia.
Il confronto non si fa con il TAEG, ma con il TEG, che segue regole di calcolo proprie e per esempio non include le imposte. Nella pratica il TAEG resta un ottimo campanello: se si avvicina alla soglia della categoria, l’offerta va guardata con attenzione e conviene chiedere per iscritto il TEG dichiarato.
Dove trovarlo per legge
Il TAEG non è un dato che devi chiedere: deve essere consegnato prima della firma, in un documento standard, e su quel documento puoi confrontare offerte di banche diverse riga per riga.
- Per il credito ai consumatori (prestiti personali, finalizzati, cessione del quinto) il documento si chiama SECCI, «Informazioni europee di base sul credito ai consumatori». Riporta importo, TAN, TAEG, numero e importo delle rate e l’elenco delle spese incluse.
- Per i mutui il documento è il PIES, «Prospetto informativo europeo standardizzato», che oltre al TAEG indica il costo totale e un esempio rappresentativo.
- Per le carte di credito revolving il TAEG va indicato sull’estratto conto e nel foglio informativo: è il caso in cui la distanza fra TAN e TAEG è più ampia, perché il capitale si ricostituisce e le spese si ripetono.
Due avvertenze pratiche. La prima: il TAEG nelle pubblicità è quasi sempre un esempio rappresentativo, costruito su un importo e una durata tipici, e il tuo può essere diverso. La seconda: nelle revolving il TAEG dipende da quanto rimborsi ogni mese, quindi lo stesso contratto può produrre costi molto diversi a seconda di come lo usi. Se rimborsi il minimo, il debito si allunga e il costo cresce in modo che la sola percentuale non lascia intuire.
Un ultimo riferimento utile: se il contratto non riporta il TAEG, o lo riporta in modo scorretto, la normativa sulla trasparenza prevede conseguenze a favore del cliente, con la sostituzione automatica delle condizioni applicate con quelle più favorevoli previste dalla legge. È una tutela che esiste proprio perché quel numero è considerato il cuore dell’informazione.
Errori da evitare
- Scegliere guardando la rata. Una rata bassa su una durata lunga è quasi sempre il prestito più caro.
- Confrontare TAN con TAEG. Sono due unità di misura diverse: TAN con TAN, TAEG con TAEG.
- Dare per scontato che una polizza facoltativa resti fuori dal costo. Fuori dal TAEG sì, fuori dal tuo conto no: la paghi comunque.
- Ignorare le spese di incasso rata. Due euro al mese sembrano nulla e su 48 rate sono 96 €.
- Credere che il tasso zero sia gratis. Guarda il TAEG: se non è 0,00%, qualcosa stai pagando.
Domande frequenti
Qual è la differenza fra TAN e TAEG in una frase?
Il TAN è il tasso con cui si calcolano gli interessi e determina la rata; il TAEG esprime il costo totale del credito, interessi più spese obbligatorie, ed è il numero da usare per confrontare due offerte.
Perché il TAEG è più alto del TAN?
Perché comprende voci che il TAN non considera: istruttoria, incasso rata, imposte e assicurazioni obbligatorie. Se non ci fossero spese, TAN e TAEG coinciderebbero quasi.
Il TAEG comprende l’assicurazione?
Solo se la polizza è obbligatoria per ottenere il finanziamento. Se è davvero facoltativa resta fuori dal calcolo, pur restando un costo che paghi.
Un prestito a tasso zero è davvero gratuito?
Solo se il TAEG è 0,00%. Con TAN 0% ma spese di istruttoria o di incasso rata il TAEG diventa positivo, e il finanziamento ha un costo.
Come faccio a sapere se un tasso è usurario?
Il confronto si fa fra il TEG dell’operazione e la soglia della sua categoria, pubblicata trimestralmente dal MEF su rilevazione della Banca d’Italia. Il TAEG non coincide con il TEG, ma se gli si avvicina conviene approfondire.
Fonti
- Testo Unico Bancario (D.Lgs. 385/1993) e D.Lgs. 141/2010: obbligo di indicazione del TAEG nel credito ai consumatori.
- Banca d’Italia: disposizioni sulla trasparenza delle operazioni e dei servizi bancari, con le regole di calcolo del TAEG.
- Legge 108/1996 sull’usura e istruzioni della Banca d’Italia per la rilevazione dei tassi effettivi globali medi.
- Ministero dell’Economia e delle Finanze: decreti trimestrali con i tassi medi e le soglie di usura.
- Banca d’Italia: portale di educazione finanziaria «L’economia per tutti», sezione sul credito ai consumatori.